5 CBDC-de riskid ja argumendid

Krüptovaluutatööstuse buumi kaudu on tekkinud palju uusi kontseptsioone ja ideid, millest üks on CBDC-de emiteerimine.

CBDC-d on aga pälvinud palju kriitikat skeptikutelt, kes usuvad, et need on halvad uudised. Niisiis, milliseid argumente esitatakse CBDC-de vastu ja miks on nii paljud inimesed nende vastu?

Mis on CBDC-d?

Enne CBDC-de vastaste argumentide käsitlemist uurime kiiresti, mis need on ja kuidas need töötavad.

A CBDC (keskpanga digitaalne valuuta) on digitaalne valuuta, mille on välja andnud riigi keskpank. Enamikul juhtudel on CBDC täiesti digitaalne versioon riigis olemasolevast seaduslikust maksevahendist (nt USD ja GBP). Erinevate riikidega on peetud kõnelusi CBDC käivitamisest, sealhulgas USA dollari CBDC, aga mis siin eesmärk on?

Paar tänapäeva tegurit põhjustavad soovi CBDC-de järele, millest üks silmapaistvamaid on füüsilise raha kasutamise vähenemine. Tänapäeval kasutab enamik meist kaupade ja teenuste ostmiseks oma maksekaarte või nutiseadmetes viipemakset. Paljud müüjad aktsepteerivad nüüd ainult kaardi- või nutitelefonimakseid – trend, mis levis COVID-19 pandeemia ajal ja pärast seda.

Veel üks CBDC-poolsust soodustav tegur on piirangud, millega mõned inimesed finantsteenuste kasutamisel kokku puutuvad. Isegi meie kaasaegsel ajastul ja tehnoloogiliselt arenenud riikides pole miljonitel inimestel endiselt pangakontot. CBDC-d võivad aidata sellistel isikutel vältida suuri ülekandetasusid, eriti neil, kes saadavad regulaarselt raha välismaale.

Kuid CBDC-d pole sugugi täiuslikud ja paljud on mures nende väljaandmise ja selle pärast, kuidas see mõjutab nii majandust kui ka üksikisikuid.

Niisiis, käsitleme peamisi argumente CBDC-de vastu.

1. Vähem anonüümsust

Luksus, mida kõik krüptokasutajad saavad nautida, on suurenenud anonüümsus. Kui teete krüptovaluuta tehingut, kuvatakse plokiahelas ainult teie rahakoti aadress. Teisest küljest näevad saaja ja pank tavalise pangaülekande tegemisel teie nime, ülekande suurust ja raha, kuhu raha läheb. Kuigi krüptotehingud on tehniliselt pseudonüümsed, mitte anonüümsed (Kuna teie rahakotti saab kasutada teie identiteedi paljastamiseks), on see privaatsuse seisukohast üldiselt parem valik.

Kuid CBDC-de puhul on suur osa sellest anonüümsusest ära võetud. Tüüpiliste krüptovaluutade puhul logitakse iga tehing, mille münt läbib, selle plokiahelasse. Samamoodi, kui inimene kasutab tehingus CBDC-d, logib selle välja andnud keskpank selle. See tähendab, et keskpank saab vaadata iga teie tehtud tehingut, kus te selle tegite ja kui palju tehingu väärtus oli.

CBDC-sid peaksid reguleerima ja jälgima ka pangad ja valitsused, kes võivad soovida mingit võimalust isikute tuvastamiseks, eriti juriidiliste juhtumite korral. Sellise stsenaariumi korral võidakse teie tehingud koheselt tuvastada teie tegeliku identiteediga, mis kujutab endast veel ühte privaatsusriski.

2. lünklik rahapoliitika

Praegu keskpankade emiteeritavate valuutade puhul on rakendatud poliitikat erinevate tegurite, näiteks intressimäärade ja inflatsiooni mõjutamiseks või nende eest kaitsmiseks. Kui aga CBDC-sid väljastatakse laialdaselt, tuleb ka selliseid poliitikaid rakendada.

Kuid kuna traditsioonilised sularaha ja CBDC-d ei ole samad, tekib tõenäoliselt lõhe esimese ja teise suhtes kohaldatava poliitika vahel. Veelgi enam, kui konkreetsel keskpangal puuduvad teadmised, et rakendada oma CBDC-dele adekvaatseid poliitikaid või kui ta on seadnud valed eesmärgid, võib tekkida rida probleeme. Näiteks kui pank ei tea, kuidas CBDC inflatsiooni eest piisavalt maandada, võib elukallidus tõusta, mis võib viia isegi hüperinflatsioonini.

Teise võimalusena võib pank või valitsus lihtsalt suurendada teatud CBDC ringlust, mis viib inflatsiooni suurenemiseni. See võib olla neile hea, kuid tõenäoliselt põhjustaks see tavalistel inimestel raskusi. Või võib pank kiiresti tõsta või langetada CBDC intressimäärasid vastavalt soovile. Jällegi võib selline kontrolli tase osutuda majandusele uskumatult kahjulikuks.

3. Füüsilise sularaha kaotamine

Paljud meist kasutavad maksete tegemiseks enamus ajast juba maksekaarte ja nutiseadmeid, kuid täielikult virtuaalsete valuutade kasutuselevõtt võib kaasa tuua füüsilise sularaha täieliku kadumise. Kuigi paljud võivad seda pidada plussiks, kuna füüsiline sularaha võib kergemini kaduda või kahjustuda ning paljud müüjad seda ei aktsepteeri, võib selle makseviisi täielik eemaldamine põhjustada suuri probleeme.

See on peamiselt tingitud digitaalse sularaha sõltuvusest tehnoloogiast. Kui füüsilise raha kasutamine nõuab lihtsat käest-kätte vahetamist, siis maksekaardid ja nutiseadmed ei tööta ilma erinevate tehniliste protokollideta, nagu internet, NFC (lähiväljaside)ja RFID (raadiosagedustuvastus). Kui mõnel neist tehnoloogiatest tekib probleeme, võib see otseselt mõjutada makseid, mida need hõlbustavad.

Oletame näiteks, et digitaalse rahakoti rakenduses tekkis suur tehniline probleem, näiteks häkkimine või krahh. See võib omakorda mõjutada kõiki neid, kes kasutavad rakendust oma nutitelefonis maksete tegemiseks. Mõned inimesed võivad tugineda täielikult oma digitaalse rahakoti rakendusele ja neil pole füüsilist sularaha ega maksekaarti. Sellise stsenaariumi korral oleks maksete tegemine tegelikult võimatu.

4. Suurenenud järelevalve

Anonüümsuse vähenemisega kaasneb ka suurenenud järelevalve ja see on veel üks suur probleem, mis on seotud CBDC-dega. Valitsuse järelevalve on üldsuse seas juba vaidlusi tekitanud, kuna tehnoloogia tõus tekitab muret selle pärast, kas me kõik oleme vaatasin.

Täiesti virtuaalne valuuta annaks valitsustele tõenäoliselt veelgi parema ülevaate sellest, kuidas te oma elu elate. Krüptovaluutad on sageli väga privaatsed (mõned rohkem kui teised), kuid CBDC-ga võivad kaasneda täiesti uued reeglid andmete kogumise, identiteedi kontrollimise ja turvameetmete kohta. Sõltuvalt riigi seadustest võib valitsus soovida juurdepääsu kõigile andmetele, mis on seotud inimese CBDC kasutamisega, olenemata tundlikkusest.

See ei ohusta mitte ainult anonüümsust, vaid inimese õigust privaatsusele üldiselt. Muidugi võivad mõned riigid otsustada hoida oma CBDCd väga privaatsena, kuid praegusel ajastul, kus järelevalve on Nii levinud, on ebatõenäoline, et valitsus pakub CBDC kasutajatele sama privaatsust, mida krüptokasutajad naudivad. Pealegi on raske uskuda, et valitsus ei takerduks sellesse mahlakasse finantsteabesse oma kodanike kohta, kes lihtsalt istuvad ja kergesti ligipääsetavad.

5. Kasvanud küberkuritegevus

Krüptovaluutatööstuse tõusuga on kaasnenud krüptoga seotud kuritegude tõus. Miljardeid krüptoraha on varastatud pahavara rünnakute, andmepüügi, väljapressimise või muul viisil. Teise täiesti digitaalse valuuta kasutuselevõtuga võivad kurjategijad koguneda, et petta tuhandeid või miljoneid inimesi, kes kasutavad CBDC-sid oma igapäevaelus.

Kui inimesed CBDC-de kasutamisega harjuvad, tekivad kindlasti õppimiskõverad ja kasvuvalud. Ja just seda raputavat perioodi võivad pahatahtlikud tegutsejad ära kasutada, kasutades ära inimeste teadmiste puudumist ja võimalikud lüngad või vead CBDC-de disainis. Näiteks võib CBDC koodis olla viga, mis avab a turvahaavatavus. Ja kui kurjategijad haavatavusest teada saavad, järgneb pahatahtlik rünnak.

Näiteks võib kurjategija esineda pangana ja veenda üksikisikut suurt rahasummat üle kandma. Teise võimalusena võidakse teadmata ohver saada tundlikke andmeid avaldama, mis annab petturile juurdepääsu oma CBDC kontole. Paljud meist tunnevad traditsioonilisi pangapettusi, kuid CBDC-d avavad tõenäoliselt küberkurjategijatele uusi võimalusi, mille tulemuseks võib olla pettuste ja varguste laine.

CBDC-d võivad tekitada probleeme rahvamajandusele

Kuigi paljud on CBDC-de kasutuselevõtust üle maailma põnevil, on siin siiski palju põhjust muretsemiseks. Privaatsusprobleemid, küberohud ja praktilised takistused võivad muuta CBDC-d pigem needuseks kui õnnistuseks. Peame nägema, kas see nii saab, kuna digitaalseid valuutasid laialdasemalt emiteeritakse ja aktsepteeritakse kogu maailmas.